今日（6月28日）映客集團於港交所網頁公布招股書。映客全球發售的股份數目為3.02億股，以每股招股價最高5港元計算，市值約100億港元，入場費5050.38元，股票代碼為3700。
以此計算映客香港IPO擬募資約15.11億港元。預期將於7月12日(星期四)在香港交易所掛牌上市。中金、花旗及德銀為聯合保薦人。
按2017年計算，映客在移動直播行業中排名第二，市場佔有率為15.3%。
受到中國年輕消費群體的娛樂消費方式演進及生活方式轉變等因素，內地移動端直播市場規模由2012年的1.06億元(人民幣，下同)增至2017年的257億元，複合年增長率高達200%，預期於2022年將進一步增至978億元，複合年增長率為30.6%。
映客2017年的經調整純利達到7.92億元，只是因國際會計準則下的優先票據公允值變動才令公司出現非現金虧損。若從經營現金流看，公司於去年底手持現金及現金等值物達約22億元，年內淨增加現金達7.7億元。
公司收入幾乎全部來自用戶對主播的「打賞」，董事長兼首席執行官奉佑生回應，公司成立僅3年，廣告收入持續高速增長，日後將新增更多方式來加強商業營收。去年度公司廣告收入為2,243.5萬元，僅佔總收入0.6%。
映客的股東當中最知名的是騰訊，持有映客約0.91%股份。映客引入兩名基礎投資者，分別為分眾傳媒及美國上市的嗶哩嗶哩（BiliBili），分別認購3,000萬美元及1,000萬美元。
Souce: HKEX
Text by Fortune Insight
